黄震系中央财经大学教授、中国人民大学重阳金融研究院高级研究员，本文刊于3月7日浙商网。

　　与2014年“互联网金融异军突起”及2015年“促进互联网金融健康发展”的表述相比，在经历了一轮行业洗牌之后，“有保有压，优扶劣汰，严控风险。”整体概括了2016年的两会国务院李总理在政府工作报告对互联网金融发展的鲜明主张。

　　那么，2016年互联网金融发展趋势如何?我们不妨将近三年来政府工作报告中，关于互联网金融发展的一些意见，做一个纵向对比，或许可看出些许端倪。

　　三年来政府报告透析互联网金融发展

　　2014年政府工作报告，P2P网贷首次被专门提交为“两会”提案。

　　稳步推进由民间资本发起设立中小型银行等金融机构，引导民间资本参股、投资金融机构及融资中介服务机构。建立存款保险制度，健全金融机构风险处置机制。促进互联网金融健康发展，完善金融监管协调机制，密切监测跨境资本流动，守住不发生系统性和区域性金融风险的底线。让金融成为一池活水，更好地浇灌小微企业、“三农”等实体经济之树。

　　2015年政府工作报告，加快构建完善的互联网金融监管体系。

　　围绕服务实体经济推进金融改革。推动具备条件的民间资本依法发起设立中小型银行等金融机构，成熟一家，批准一家，不设限额。创新金融监管，防范和化解金融风险。大力发展普惠金融，让所有市场主体都能分享金融服务的雨露甘霖。

　　2016年政府工作报告，规范化发展将是互联网金融发展的必然趋势

　　规范发展互联网金融。大力发展普惠金融和绿色金融。扎紧制度笼子，整顿规范金融秩序，严厉打击金融诈骗、非法集资和证券期货领域的违法犯罪活动，坚决守住不发生系统性区域性风险的底线。

　　综上所述，随着互联网金融行业发展的深入，一些长期积累的问题在2015年集中爆发。时至2016年，规范化发展将是互联网金融发展的必然趋势。“普惠金融”和“绿色金融”成为今年两会核心议题。互联网金融作为一种重要的金融创新，在对中国经济、金融体系产生积极影响的同时，也面临着各种“伪互联网金融”乱象带来的冲击。因此，对互联网金融建立门槛、正本清源，进行适度监管已经成为全国上下的共识。

　　规范不是因噎废食式的禁止，而是准入门槛的标准

　　互联网金融如何做到规范化发展?中央财经大学教授黄震表示，“规范不是因噎废食式的禁止，规范是为了更好的发展，大力发展普惠金融是中央支持互联网金融的发展方向，因此，希望广大从业者和执法者正确深入领会报告精神，在规范的前提下共同努力推动互联网金融持续健康发展，最终实现普惠金融的伟大目标。

　　全国政协委员、中国人民银行重庆营业管理部党委书记、主任白鹤祥将在2016年全国“两会”上就规范互联网金融健康发展等问题递交4项提案。白鹤祥认为，互联网金融主要存在进入缺门槛、运行无监管;业务形式、经营范围边界模糊;客户资金安全缺乏有效保护;投资者保护机制缺失;网络和信息安全隐患较大等问题。

　　对此，小赢理财黄聪表示，“互联网金融发展到现在这个时候，监管的介入恰到好处，过去的一些经验能看得出未来的发展趋势，监管能总结一些问题，对行业有利。在监管时可以设定一个比较明确的准入门槛，如果门槛过低，那么门槛会失去意义，但门槛过高，一些本来是符合资质的，被排在门外了，从美国的实际管理经验看，建立强大的事中、事后监督机制很有必要。对于不能干、触碰红线的过程，坚决的加以制止和处罚。”

　　优扶劣汰，“四化”或成互联网金融新趋势

　　“创新是引领发展的第一动力，必须摆在国家发展全局的核心位置，深入实施创新驱动发展战略。启动一批新的国家重大科技项目，建设一批高水平的国家科学中心和技术创新中心，培育壮大一批有国际竞争力的创新型领军企业。”国务院总理李克强在政府中国报告中明确指示。

　　实际上，自2015年以来，在互联网+金融模式下，市场主体除了担当平台角色之外，更多的是应该向金融底层科技能力延伸，通过金融风控模式，减小资金供给方与需求端的交易成本与信用成本，提高金融效率。

　　“未来的互联网金融，我觉得可能会实现“四化”。首先是加速行业中介化，互联网金融平台越来越多的承担信息中介的角色。其次是去担保化，去担保之后，有可能是一些更加有背景的企业进入市场，也有可能是引入保险公司信用保证保险制度。再次是技术化，互联网金融将会利用科技的力量，区隔于银行，实现风险的有效判断和获客方式的改变。最后是数据化，中国的金融业和美国差别最大的地方，就是数据化程度较低。中国的金融业目前更多地是利用个人经验来判断，互联网本身就有数据获取的先天优势，也更容易对数据产生积累和分析。未来互联网金融会更快的利用数据发展，结合美国的数据化先进经验，用更适合中国国情的数据和方式去完善互联网金融的服务。“小赢理财总裁黄聪对于未来互联网金融发展作进一步解读。

　　我国的互联网金融行业已经进入了制度创新发展的阶段。从去年央行等十部委出台《关于促进互联网健康发展的指导意见》之后，规范就成为了互联网金融健康发展的关键，加强法治保障，在规范的前提下共同努力推动互联网金融持续健康发展，或许今年，互联网金融甚至金融行业的监管框架将有一个颠覆性的变革。 （欢迎关注人大重阳新浪微博：@人大重阳，微信公众号：rdcy2013）